Le produit se présente sous la forme d'une obligation de maturité un mois dont le montant du coupon est fixé à l'émission et vise un rendement en base annuelle compris entre Euribor1Mois + [1% ;1,5%], soit plus de 5% (compte-tenu d’un taux Euribor 1 Mois de 3,87% à la date du 12/10/2023). Son fonctionnement est semblable à celui d'un compte à terme. L’investisseur réalise un virement et, à échéance d'un mois, il peut soit récupérer le montant placé et les intérêts, soit placer à nouveau le montant de son choix pour un mois supplémentaire.

Ce rendement est obtenu par la somme des marges d'escompte que le fonds Schelcher Working Capital Financing va percevoir pour financer les fournisseurs d'ETI françaises sous réserve de leur accord et de la mise en place d'un programme d'affacturage inversé en collaboration avec Pytheas Capital, partenaire du Groupe Crédit Mutuel Arkéa et de BPIfrance. Les équipes de gestion de Schelcher Prince Gestion vont assurer la sélection des ETI "donneurs d'ordres" et ainsi offrir un risque de crédit mesuré et diversifié.

Adil Amor, Directeur Général de Schelcher Prince Gestion : « Avec Schelcher Working Capital Financing, nous finançons le cycle d'exploitation des entreprises, ce qui minimise le risque de crédit en règle générale puisque les fournisseurs sont souvent payés avant les créanciers bancaires et obligataires afin de maintenir l'entreprise en exploitation ainsi que ses emplois. Ce produit offre donc un couple rendement risque particulièrement intéressant et innovant dans un monde où la diversification des produits de placement est essentielle ».

La plateforme SaaS TRESO2 développée par Pytheas Capital, une marketplace 100% dématérialisée, permet de traiter un nombre important de factures en toute sécurité.

Ludovic Sarda, fondateur de la société Pytheas Capital (TRESO2) : « La plateforme TRESO2 optimise le traitement des factures et leur paiement entre un donneur d’ordre et son fournisseur. Chacun peut reprendre la main sur sa gestion de trésorerie de manière indépendante l’un de l’autre. La combinaison du financement à l’outil technologique proposé par Pytheas Capital favorise une approche collaborative entre fournisseurs et donneurs d’ordres tout en permettant de réduire les délais de paiement ».

Suravenir, assureur vie du groupe Crédit Mutuel Arkéa, a incubé Schelcher Working Capital Financing pour lui permettre d'atteindre une taille proche de 150M€. Désormais ouvert à la commercialisation externe, ce produit offre une alternative intéressante pour des placements de trésorerie à un taux bonifié pour un risque mesuré et diversifié.