M. Louis Arnitz, Président-directeur général de i:FAO Group, ainsi que d’autres actionnaires clés détenant 68,5 % de la compagnie, se sont engagés à vendre leurs actions dans le cadre de l’offre publique d’achat qu’Amadeus s’apprête à lancer sous forme d’engagements irrévocables d’apport à l’offre. i:FAO Group est l’un des premiers fournisseurs de solutions technologiques de gestion de voyages pour les entreprises en Allemagne et est cotée à la bourse de Francfort.

« Cet accord nous permet d’étendre nos activités et de développer notre offre dans un secteur clé. Il va également élargir considérablement nos opportunités de croissance dans le domaine de la technologie pour la gestion des voyages (Corporate Travel IT) », déclare Holger Taubmann, Senior Vice President, Distribution, Amadeus. « Les entreprises font partie des plus grands consommateurs de services de voyages et représentent environ 45% de tous les déplacements effectués dans le monde. Le secteur du Corporate Travel IT fournit aux entreprises des applications visant à automatiser leur politique de voyage, gérer le flux de leurs réservations et simplifier le processus de remboursement des frais de déplacements. Il est actuellement évalué à près de 2 à 3 milliards d’euros par an et devrait connaître une forte croissance dans les prochaines années ».

« Le développement de i:FAO depuis 1998 lui permet de se positionner aujourd’hui au rang de l’une des premières entreprises du secteur Corporate Travel IT dans les pays germanophones (Allemagne, Autriche, Suisse) et enregistre une présence croissante au Royaume-Uni, dans les pays scandinaves ainsi qu’en Europe Centrale », affirme M. Louis Arnitz, fondateur et Président-directeur général de i:FAO Group. « Notre expérience nous montre de plus en plus cependant que les solutions technologiques de voyage globales permettant la gestion de bout en bout sont primordiales afin de répondre aux besoins des multinationales. Faire partie intégrante d’un véritable leader mondial de l’industrie du voyage tel qu’Amadeus nous permettra d’acquérir les compétences nécessaires pour répondre aux exigences de nos clients à travers le monde ».

Basé à Francfort avec ses principaux sites de développement à Sofia (Bulgarie), i:FAO Group a une présence importante sur le marché allemand du Corporate Travel IT à travers sa solution phare cytric, à l’architecture à la fois ouverte et flexible, qui permet de personnaliser de manière simple les demandes spécifiques des clients. i:FAO apportera des relations déjà établies avec ses entreprises clientes de premier ordre. À la suite de cet accord, près de 170 collaborateurs dont l’équipe de direction de i:FAO et plus de 100 développeurs rejoindront Amadeus.

Avec un chiffre d’affaires s’élevant à 14,4 millions d’euros en 2013, i:FAO Group a enregistré une croissance de 10,6 % par rapport à 2012, et un taux de croissance annuel composé (TCAC) de 11,1 % pour la période 2005-2013. Au cours de la même période, l’EBITDA a présenté un taux de croissance annuel moyen de 22,1 %. En 2013, l’EBITDA s’est élevé à 4,6 millions d’euros et la marge EBITDA a atteint 32 %.

Accord avec les actionnaires de i:FAO Group

Amadeus a obtenu les engagements irrévocables d’apport à l’offre d’investisseurs détenant 68,5 % de i:FAO Group, qui se sont engagés à vendre leurs parts dans le cadre de l’appel d’offre qu’Amadeus s’apprête à lancer. Amadeus vise à établir un seuil minimum de 75 % des parts de l’appel d’offres afin de finaliser la transaction. En vertu des termes de l’entente, Amadeus paiera un montant de 15 euros par action représentant ainsi une valeur d’entreprise totale – après ajustements – de 67,2 millions d’euros.

L’appel d’offre requiert aussi l’approbation des autorités réglementaires des organes de régulation des marchés financiers allemands (Bafin) et l’accord des autorités antitrust allemandes (BKartA).